止凡著作

給未來準備
的財富


財經類
2017年9月



跟著價值走
的12堂課


財經類
2017年5月



財富未來


財經類
2016年4月



財商有價


財經類
2015年7月



積財有技


財經類
2015年2月



取之有道


財經類
2014年10月



永不當田雞


哲學類
2006年3月

2016年8月24日星期三

拿著幾十萬怎投資

參與投資講座,向講者發問時,最直接了當的問題,就是這類:「假設我有一百幾十萬,應該如何分配我的投資?」,因為這是最快、靚、正的,隨時這正是自身的真實處境,由講者使出混身解數去替自己解決投資部署,正接了當。




Anthony:

關於財務自由,如果用50萬,時間是20年,是否應該全投放在股票上才能達致財務自由呢?以上的想法如只投放於股票市場是否可以成功?或如何的投放比例更好?


止凡回應Anthony

投資是一個計劃,資金應該投資到自己最熟識的地方,沒有話哪一個投資方法最有效的,物業、外匯、生意、商品、股票,任何投資產品都能致富,問題是你有多了解這投資項目。所以,在選擇投資什麼之前,不如先用盡精力投資自己,有了好財商,你自然懂得回答這個問題,自己的投資,別人的幫助其實很有限的。



Winnie:

20萬股票:酒店2萬,國企5萬,支付系統4萬,內銀5萬,其它細價股2萬。

是否分散?應該怎樣分配。


止凡回應Winnie:

我一向都表示,投資是一個計劃,計劃是依照個人而定,拿個人組合問別人意見,總不能得到好答案,最好的做法是自己增值至足夠的財商,由自己按個人能力圈去決定。

你問及分散問題,其實所有都是股票組合,一個投資計劃把所有資產都放到股票上,本身就不算什麼分散吧,如果為分散而分散,買入自己不了解的公司,超出自己能力圈範圍,這未必可取。

有投資高手就是買入一支股票就可以很富有,富豪們做生意的,其實主要持股都是一家公司,巴菲特也只是持有巴郡,何須聽「專家」話分散投資呢?



Sam:

如果現在有100萬現金,有甚麼作長遠投資的意見?


止凡回應Sam:

這個問題很有趣,好像透露了你今天有100萬現金似的。其實長線投資跟本金多寡關係不大,不少人總認為有關係,本金多就收一點點利息都很和味,而本金少就應該短線博升值了。其實理念不應該有分別,回報率談百分比,本金多寡也一樣,如果本金少可以博高回報的話,本金大時為何只求收息?某投資方法是可行的話,就適用任何本金,不可行的話亦然。

這篇文章有類似點子,不妨參考《有200萬會買樓還是買股票?

至於長線投資意見,這又是老問題,每個人的背景都不盡相同,對不同投資項目的了解程度都不一樣,還是自己決定吧。


後記:


不時都有讀者問這類問題,大家會看到小弟的回應來來去去差不多的,主要是因為小弟不是什麼投資顧問,亦沒有能力提供相關服務,提出確切的投資建議只會誤人子弟。而且,信念上也不曾認為複製別人的投資操作是可取之法,這個理念我重複了很多次,這十多年來都沒有多少改變,若還有人未能掌握,我會很樂意繼續把理念重複又重複。

提起向blogger發問投資意見,Starman兄處也有很多類似提問,而內容更厲害,提問者多是較高端的中產人士,把自身處境羅盤托出,每每收入6位數字,一兩間物業,再有幾百萬現金及股票在手,總資產超過8位數字,這樣的收入水平,可能是政府的專業人士,又或者是私人公司的管理層。很有趣,這些人也喜歡把身家攤開來提問,希望人家替自己「重整」一個資產。

今天看到70後兄在東方的訪問報導(見《隱形富豪股票資產8位數 食息做財務自由人》),真厲害,又多一位身邊blogger見報,報章以隱形富豪來形容他,實在不過份。

報導中雖然70後兄沒有出鏡,但所談及的資產都頗詳盡,能詳盡地記錄出來主因是他本身的資產分佈一點也不複雜,下面貼出來的圖能一眼看清。



看著70後兄的資產分佈,若不理會背後的故事、不認知他本身做生意所帶來的現金流、不理解他對收息資產的個人喜好、不認識他槓桿買股票的技巧,盲目複製他的投資方式,所得到的財務知識其實不多。又如果你拿一個自身的個案向他請教投資意見,他則叫你一注獨贏交行或建行,這將會是一個美麗的誤會,隨時會得到可怕的結果。

http://hk.on.cc/hk/bkn/cnt/finance/20160824/bkn-20160824190414634-0824_00842_001.html



23 則留言:

  1. 70後兄厲害。

    有人網上肯開始問投資,開始做功課,學習,己經不錯。但願他們慢慢會從經驗中找到自己喜歡的一套投資心法。相信大方向只要是及早投資,長線投資是不會錯的。

    回覆刪除
    回覆
    1. 我也有同感,總比一些不理財的人更好。

      刪除
  2. 止凡兄, 你仲快過我自己寫自己呢.
    我BLOG 中都有講, 人人風險承受能力不同, 現金流, 家庭狀況不同, 不要盲目亂跟.

    講真, 三層樓已經到一千萬, 大把人多過我啦~~~

    回覆刪除
    回覆
    1. 我只是在文章末段隨意寫寫,70後兄今次這個訪問,或多或少能影響一些人,這樣正面的故事,值得宣揚。

      刪除
  3. 止凡兄、真的很忐忑、現時樓價回落、覺得樓價總不會下降得太多、而股票受外圍影響、波幅較大(個人感覺、我都不懂股票的)、所以有錢真的不懂點投資

    回覆刪除
    回覆
    1. 看來你在預測哪樣會升會跌,三言兩語很難解說,唯有建議你多來看文或著作吧。

      刪除
  4. 之前我買左天津創業環保(1065)及中石油(857),其實我想請問下國企的A股是否會國家操控,因有時看到會有無償俾錢俾其它集團的新聞(中石油)、是否應該買非國企股較好?

    回覆刪除
    回覆
    1. 國企股受國家控制,始終國家是最大股東,這有好處有壞處吧,我暫時對民企信心不大。

      刪除
  5. 70後兄好像是開食肆?基本上是一個生意人,訪問報導標題好像突顯他是投資的,奇怪。小弟最近想找全職投資人(只投資自己錢的)的心得,不知有哪個blogger是這樣。

    回覆刪除
    回覆
    1. 全職投資人,你可找找鐘兄,他早前退休了。

      刪除
    2. 請問如何找他呢 ?

      刪除
    3. 股壇老兵鍾記

      好易找

      刪除
    4. 在我的連結處可找到。

      匿名兄,留言時不妨留個名字,方便交流。

      刪除
  6. 20萬股票:酒店2萬,國企5萬,支付系統4萬,內銀5萬,其它細價股2萬。
    對唔到數既??哈哈...
    -----
    百花齊放幾好,每人都可切合自身去參考,很大程度避免走冤枉路...

    回覆刪除
    回覆
    1. 其餘是現金吧,不用太深究,因我也沒有這樣做,哈哈。

      刪除
  7. 如果想了解70後,要去佢個面書同BLOG 看看,了解更多

    佢其實做緊 CARRY TRADE

    有人揀股
    有人揀樓
    有人揀REITS

    回覆刪除
    回覆
    1. 我相信70後兄沒有特別研究太多金融名詞。

      留言時不妨留個名字,方便交流。

      刪除
  8. 止凡兄,謝分享,希望更多年青人學到正確的理財觀!

    眼見愈來愈多借錢廣告,看到都不是味兒。

    回覆刪除
    回覆
    1. 那些借錢廣告的概念多是鼓勵消費,實在不妥。

      刪除
    2. 今時今日,大家應用新的眼光去看借錢
      止凡,財叔,Starman,巴黎,樓明,80後通通都有借

      關鍵係點借同借來做什麼.

      刪除
    3. 借貸可以加速致富,亦可以加速破產,需要視乎目的與財商及駕馭能力,所以我不認為人人都需要利用借貸。

      討論借貸的題目時要很小心,否則可能變成誤導了讀者,又或會被段章取義,這都不是好結果。以往有不少文章討論,不妨看看:

      http://cpleung826.blogspot.hk/2016/07/q_19.html
      http://cpleung826.blogspot.hk/2014/08/blog-post_92.html
      http://cpleung826.blogspot.hk/2011/10/blog-post_3149.html

      留言時不妨留個名字,方便交流。

      刪除